渝农商行和浙商银行，浙商银行和渝农商行哪个好

今天小编为大家分享Windows系统下载、Windows系统教程、windows相关应用程序的文章，希望能够帮助到大家！

悟来空空：

回复@沁园村民: 所以，渝农商行eps五年复合增长率低下！//@沁园村民:回复@太原:21亿能够确认是从隆鑫收回的吗？好像不是吧

太原：

渝农商行(SH601077) 这家银行关注度很低，我就简单描述一下它的情况吧。

渝农商行，这几年碰到的问题就是被私人老板的十大股东之一隆鑫坑了100亿+，2020年爆雷，当年直接就核销了100亿，要知道19年才核销了19亿呢，接着21年核销79亿，22年核销了70亿。当然这三年核销的金额里面还有其它的核销不全是隆鑫。模拟一下，如果没有隆鑫这事，给小渝家这三年每年分25亿到拨备里面，每年+8亿做到利润里面，那是什么画面啊！

民生银行其实也是这样的问题，给关联方股东私人老板贷款捅楼子。

目前情况是隆鑫基本核销完毕，今年开始重起新篇章了。

从这几年连续的数据我们就可以一眼看出来。22年终于从隆鑫出来了，今年收回了21亿，比以前年份多了，相信以后几年还能收回部分隆鑫的钱来。

资产质量算保持稳定了，后面就需要努力干活了。

22年息差掉了0.2%，相当于价格接近掉了10%,总资产做为产品，从12658亿涨到13518亿，涨了6.79%，所以营收必然掉了，不知为毛渝农找不到好资产投放，核心资本达到了13.1%，正是需要大展拳脚的时候。

目前价格，小渝农的股息0.2714÷3.67=7.4%股息率，封杀了下跌空间了。

23年，速度找好资产扩表吧！

空空道人kax：

回复@平淡Q: 照你这样算法，渝农商行分红10年，股价就变成几毛钱了？//@平淡Q:回复@渝农的星星:渝农商行(SH601077) 垃圾股，大家别上当，此股票的高分红就是自己拿自己的钱给自己分红。为啥？举个例，股价100元，分红20元，股价为80元。此股票每次分红后都不涨回到100元，反而下跌到70元。相当于你花100元，拿回20元，还亏10元。涨回100元，相当于银行送你了20元。

渝农的星星：

目前，已经有20家上市银行发布了年报了，在年报中我们也看到了大部分银行的大手笔分红，按现价算已有5家银行股息率超7%，分别是渝农商行、浙商银行（浙商银行21年没分红）、交通银行、农业银行、兴业银行，如果稳定7%的年收益估计可以打败70%以上的投资者了。其它银行情况如图：

www.517338.com

秋天的两只小鸡：

2022 年业绩符合我们预期

渝农商行发布2022 年报，2022 年收入、拨备前利润、归母净利润分别同比变动-6.0%、-11.8%、7.5%，4Q22 收入、拨备前利润、归母净利润分别同比变动-17.2%、-30.4%、27.9%，符合我们预期。

发展趋势

息差同比回落，环比企稳。2022 年公司披露口径净息差、生息资产收益率、付息负债成本率分别为1.97%、3.97%、2.13%，同比下降20bp、30bp、13bp，导致2022 年净利息收入同比减少3.2%。4Q22 我们估算净息差环比略有企稳，叠加7%的同比资产扩张，4Q22 公司净利息收入同比增长2.5%。

非息收入拖累营收增长。公司2022 年净手续费收入同比减少29.8%，其中资金理财手续费同比减少71.8%，而公司代理及受托业务佣金与银行卡手续费良好增长。其他非息收入同比减少11.1%，我们认为主要来自4Q22 市场利率的快速上升导致的公允价值变动亏损。

成本收入比有所抬升。公司2022 年营业费用同比增长8.8%，成本收入比30.9%，同比上升4.3ppt，一方面来自营收的下滑，另一方面来自其他一般及行政开支的增长，主要是持续巩固完善“大零售”业务生态，相关业务宣传费等有所增加。

信用成本自高位回落。2022 年末，贷款不良率、关注率、逾期率分别为1.22%、1.29%、1.33%，环比趋于改善；拨备覆盖率357.7%，环比略有回落。一方面，我们看到2022 年银行的不良生成与核销等指标均同比回落，制造业、租赁及商务服务业、批发零售业不良率明显下降；另一方面，我们也关注到房地产、个经贷款不良率有所抬升。我们持续关注银行资产质量指标和信用成本的改善趋势，该数据可能为目前阶段影响银行股价和估值的核心要素。

战略推进值得期待。近年深入推进“零售立行、科技兴行、人才强行”战略，以大零售为主体，力争打造“中西部最佳客户体验零售银行”，2022 年零售收入占比42%。公司重视金融科技，力争推动业务模式、管理流程、组织架构“三个变革”，全面实施数字化对银行的基因改造，我们期待战略的持续推进带动银行盈利能力提升。

盈利预测与估值

我们预计公司2023E 信用成本有望下行，上调2023E 盈利预测3.3%至110.54 亿元，维持2024E 盈利预测不变。公司A 股目前交易于0.3 倍/0.3 倍2023E/2024E 市净率，H 股交易于0.2 倍/0.2 倍2023E/2024E 市净率。考虑到资产质量演变对其估值影响仍待观察，维持跑赢行业评级和A/H 股目标价不变，A 股对应0.4 倍/0.4 倍2023E/2024E 市净率，H 股对应0.3 倍/0.3倍2023E/2024E 市净率，分别较当前股价有16.0%和14.4%的上行空间。

风险

宏观经济复苏不及预期，资产质量风险暴露超预期。

来源：[中国国际金融股份有限公司 张帅帅/严佳卉] 日期：2023-03-31

用户9996662725：

沪农商行(SH601825)渝农商行(SH601077) 一个糊弄鬼银行，一个愚弄鬼银行，两朵银行上市股中的奇葩！

阿凡提着钱：

渝农商行(SH601077)只要鸡不死，永远下蛋。房不倒，永远收租。公司不破产，永远分红。这才是投资。你短期买卖，只能算是赌徒，分红对赌徒没意义。

wWw.Xtw.com.Cn系统网专业应用软件下载教程，免费windows10系统,win11,办公软件,OA办公系统,OA软件,办公自动化软件,开源系统,移动办公软件等信息，解决一体化的办公方案。